В волшебном подводном королевстве разворачивается история принцессы-русалки, чьё вдохновение зажигают жемчужины. Её зовут Лумина, она воспитывается строгой тётей и обладает необычным даром: она умеет управлять жемчужинами и превращать этот талант в искусство создания причёсок — локоны и узоры, искрящиеся на каждом изгибе волос. Когда Лумина узнаёт, что в королевском дворце готовится бал, она мечтает увидеть царственную жизнь и познакомиться с королём и придворными. Тётя же запрещает ей выходить за пределы дворца и посещать бал, считая это рискованным для молодой принцессы. Но дочь-подруга — маленький морской конёк — убеждает её рискнуть, и вместе они тайком отправляются к стенам дворца. На празднике один влиятельный придворный генерал замышляет узурпацию власти над подводным миром. Однако магия жемчужины Лумины и её смелость не дают злу осуществиться, и благополучие царства вновь восстанавливается.