Действие фильма разворачивается в маленьком городке штата Висконсин, где повседневная жизнь течёт размеренно и уютно. Сельма — семилетняя девочка, Арнольд — пятилетний мальчик; они соседи и друзья с infancy, и их дружба крепнет с каждым годом. Отец Сельмы дарит ей телёнка, который становится не просто животным, а верным спутником: она называет его Элизабет. Нельс — редактор крупного журнала, чья жизнь в городе кажется чужой и далёкой от сельской реальности. Виола — новая учительница школы, недавно переехавшая из большого города, и её приезд приносит в маленькое сообщество свежий взгляд на образование и на будущее. В то время как Нельс строит планы жениться на Виоле, та не желает оставаться в городе, где, по её ощущениям, ничего не меняется и не происходит. Фильм исследует тему детской дружбы, первых мечтаний и стремления к переменам; он демонстрирует, как небольшое сообщество хранит тепло и память, даже когда надвигаются изменения и новые возможности в мире вокруг.